受全球地緣政治局勢影響,公積金投資計劃(CPFIS)下的基金兩年來首次貶值,今年第一季平均回報率爲負1.65%。
湯森路透旗下的基金分析公司理柏(Lipper)昨天(5月31日)發布的數據顯示,截至今年3月底的第一季,公積金投資計劃下的單位信托貶值1.75%,投資聯結保單(ILP)貶值1.6%。
按基金種類來看,跌幅最大的股票基金第一季回報率爲負1.84%,綜合資産爲負1.77%;債券和貨幣市場基金則分別貶值0.78%和0.2%。
同一時期的MSCI亞太(日本除外)指數下滑1.2%,花旗集團世界政府債券指數則上揚0.57%。
在截至3月底的過去一年,公積金投資計劃下的基金平均增值8.32%,雖然不及MSCI亞洲(日本除外)指數同期上揚18.39%的表現,但仍高于花旗世界政府債券指數1.81%的漲幅。單位信托回報率爲8.79%,投資聯結保單也增值8.05%。
一年期的股票基金回報率爲10.75%,在所有基金種類中表現最好,表現最糟的貨幣市場基金也增值0.67%。
在較長的三年期內,公積金投資計劃下的基金價值平均回報率爲13.09%,表現依然介于MSCI亞洲(日本除外)指數(25.61%)和花旗世界政府債券指數(5.84%)。
三年期單位信托增值13.83%,投資聯結保單則增值12.75%。股票基金回報率最高,達15.97%,債券基金則增值5.12%。
公積金投資計劃下基金曾在2016年第一季出現負回報,當時的平均回報率是負3.26%。
理柏亞太區研究總監馮志源指出,全球市場都關注地緣政治局勢,包括中美兩國間貿易糾紛的進展。
他說:“此外,美國個人消費支出指數從去年2月的1.7%增長至今年的2%,說明通貨膨脹加劇,並進一步增強市場對6月加息的預期。我們建議投資者繼續關注現有局面帶來的潛在波動風險。”
理柏是受新加坡投資管理協會(IMAS)和新加坡壽險協會(LIAS)所委托,長期追蹤公積金投資計劃下基金的表現。