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受制裁風險影響 新交所中止俄天然氣工業GDR交易

2022 年 3 月 8 日 月神

若受到制裁風險影響,新加坡交易所有權在任何時候勒令上市公司或相關證券停牌。上市公司和旗下子公司及聯營公司面臨的制裁相關風險如果已經嚴重沖擊業務,或可能對股東或交易所帶來極大風險,新交所甚至可以將它們從正式上市名單中剔除。

新交所昨天中止了俄羅斯天然氣工業(Gazprom)的全球存托憑證(GDR)交易。俄羅斯政府直接和間接持有該公司逾50%股權。新交所表示,這麽做是爲了確保市場公平、有序和透明,並且不違背投資大衆的利益。

我國外交部于上周六公布制裁俄羅斯的相關細節。其中包括針對指定的俄羅斯銀行、俄羅斯境內的實體和活動,以及有利于俄羅斯政府的集資活動實施金融制裁措施。

這些措施適用于新加坡的所有金融機構,包括銀行、金融公司、保險公司、資本市場中介機構、證券交易所和支付服務供應商。

新交所監管公司首席執行官陳文仁在新交所網站的“監管者專欄”(Regulator’s Column)撰文指出,許多新交所上市公司的主要業務在海外,或在海外有子公司、資産和客戶。“任何制裁的實施都可能對一些上市公司産生重大不利影響,例如可能會有嚴重的處罰、聲譽受損和業務運營中斷等造成的財務損失。”

根據上市條例,公司須有足夠和有效的內部控制和風險管理系統。因此,新交所預期上市公司擁有或建立足夠的保障措施,以應對和減少任何財務、運營和合規風險,包括與制裁有關的風險。

受制裁風險有重大變化
應立即披露

如果公司評估或意識到受制裁的風險發生了重大變化,應立即作出披露。如已獲得法律咨詢,也應予以公布。

披露內容應包括對公司受影響的評估,如財務和運營影響。董事會應確認公司已實施足夠和有效的控制措施,以保護公司的利益。在適當情況下,董事會應尋求獨立意見,以確保這些措施是充分和有效的。

陳文仁指出,新交所可能向公司發出詢問,或要求公司采取行動解決與制裁有關的風險,包括要求公司停牌。如果影響重大或影響公司正常營業的能力,或制裁風險無法在合理時間內獲得解決,公司應主動要求停牌。

如果公司受到制裁或從事受制裁活動,則應停牌並立即披露所有相關信息,包括財務和營運沖擊。公司必須維持停牌,直到向新交所證明不再是受制裁對象或已停止受制裁活動。

在特殊情況下,如果董事會認爲不必停牌,必須詳細說明依據。盡管如此,新交所仍保留勒令公司停牌的權力。

一旦停牌,公司須在12個月內向交易所提交補救方案,並在得到新交所同意之後的六個月內實施。如果公司皆未能做到,新交所可根據上市條將公司從正式名單中剔除。

另外,如果公司是受制裁對象或正在從事任何受制裁活動,或公司籌集的資金可能使任何受制裁對象獲益或資助任何受制裁活動,新交所將不會批准集資計劃。

針對外交部對俄羅斯實施的制裁,星展銀行發言人答複《聯合早報》詢問時說,銀行擁有系統和流程,篩查客戶、付款和其他交易,以評估制裁風險。“星展遵守所有制裁措施,包括新加坡最近采取的行動,並將之納入銀行的系統和流程,以確保符合要求及偵察規避企圖。”

大華銀行則說,作爲一家聚焦亞細安市場的銀行,它在俄羅斯的直接曝險並不高。

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