複雜的國際局勢下，全球金融市場一片震蕩，橫盤多日的幣市也充斥著一股“山雨欲來風滿樓”的氣氛。
3月15日，記者注意到，盡管監管方三令五申禁止開展加密貨幣交易，但幣圈用戶的隱秘交易卻仍在進行中。其中，各類以“XX說幣”“幣圈XX”爲名的“帶單老師”仍活躍在公開社交平台，聲稱可以提供一對一帶單服務，從中收取傭金。同時，還有不少個人用戶在爲交易所賣力拉新。
帶單指導先交錢
“最近收益怎麽樣，需要老師帶你操作嗎？”近期，“潛水”在一個“幣圈交流群”的幣圈小白用戶收到了這樣一則來自群友的私信。風雲詭谲的幣圈，真有這種天上掉餡餅的事嗎？
記者進一步調查發現，此類所謂“帶單老師”在各類公開社交平台屢見不鮮，通過發布行情預測信息，對入場時間、止盈止損節點等進行提示，號召用戶跟隨其參與交易。“早晨精准預測全部達到預期目標，跟上操作盈利離場。”
3月15日，記者以“尋求解套”的名義，與“帶單老師”取得了聯系。在簡單詢問了可操作的倉位資金、被套情況後，這位“帶單老師”向記者介紹稱，可以提供免費的一對一、實時指導，但需要和“老師”使用同一個平台進行炒幣操作。
隨後，上述“帶單老師”向記者推薦了其使用的“榴蓮平台交易所”，並提供了二維碼下載鏈接。“‘榴蓮平台’能給我提供部分交易手續費作爲返傭，建議你先小資金試試水，如果感覺勝率不行，便可以提幣走人。”該“帶單老師”表示。
經掃碼體驗，該交易所原名爲“Ulian”。信息顯示，“Ulian”是一家總部位于新加坡的交易所。通過上述人士提供的“Ulian”下載鏈接，記者向“Ulian”客服進行了求證。客服明確回應稱，當前仍然面向國內用戶開展業務，而返傭則只有上級代理以及設置的線下代理才能擁有，普通用戶及其邀請人均沒有返傭及贈金。而對于該平台在國內是否擁有運營團隊、爲何違背監管要求展業等問題，客服未作出回應。
而另一位“帶單老師”則提供了同平台交易和“包月”兩種方案。其中，“包月”需要每月向其賬戶支付800USDT（即“泰達幣”）的酬勞，“帶單老師”將根據行情實時指導操作交易。按照泰達幣約6.3元的市場價計算，用戶選擇“包月”資金需要先行支付近5000元。
一金融領域資深律師告訴記者，“帶單老師”其實並不是一個新生事物，只要能炒的東西就有“帶單”存在的空間。在幣圈的“帶單老師”一種是對幣圈有一定研究，通過給出投資建議，獲取收益；另一種則是打著“帶單老師”旗號實施詐騙和非法集資等行爲的犯罪分子。
上述資深律師表示，對于研究幣圈並獨立指導幣圈投資的“帶單老師”，僅提供咨詢建議雖然實質上對交易平台實施的違法行爲有所幫助，但仍然難以進行責任劃分。但該“帶單老師”如果隸屬于某些機構或地下交易所，其行爲則可能違反我國9.24規定（即“關于進一步防範和處置虛擬貨幣交易炒作風險的通知”）的行政違法行爲。而打著“帶單老師”旗號的犯罪分子，一開始瞄准的就是投資者的錢包，可能涉嫌非法吸收公衆存款罪、詐騙罪、集資詐騙罪等。
浙江大學國際聯合商學院數字經濟與金融創新研究中心聯席主任、研究員盤和林則指出，普通用戶實際上很難分辨實際情況，“帶單老師”行爲可能和加密貨幣關系不大，也不排除將用戶引向不知名平台實施詐騙的情況。主流加密貨幣本身存在高風險，小衆加密貨幣則存在價格操盤。對于“帶單老師”來說，是無需成本支出即可獲得收益的。
拉新返傭日入10萬？
除了以“帶單”的名義，吸引用戶到指定交易所進行操作，從中賺取交易手續費傭金外，記者還在多個公開社交平台注意到，直接爲交易所拉新並稱提供返傭的內容時有出現，主要涉及歐易交易所（即“okex”交易平台）。
“只需要你提供交易賬號，就可以給你開通代理返傭權限，你新邀請的下級用戶交易的手續費可以返傭給你40%。”3月15日，提供這一服務的用戶王傑（化名）向記者介紹稱。
王傑向記者指出，當前按照歐易交易所官方政策初期最高只能給到40%，在積累到一定交易量後傭金費率可以再漲高。“有的團隊做得好，一天返傭能掙到10萬元，肯定要慢慢做。” 王傑說。
記者在歐易交易所App內注意到，在邀請好友規則部分，頁面顯示“每邀請1人入金，可獲得15USDT的返傭卡”。被邀請人在注冊30天內完成任務，邀請人獲得返傭卡，在産生交易手續費的次日，返傭卡扣除的手續費返還至資金賬戶。
而當有效邀請人達到5人時，用戶可以選擇升級爲歐易節點，不再享受邀請獎勵，但可以享受被邀請人的手續費返傭。在歐易交易所App“節點計劃”部分，默認返傭比例爲30%。
“節點計劃中，自己的交易操作是不能享受返傭的，你按我說的來操作就可以了。”另一名幣圈玩家向記者進一步透露了一個“賺錢”方法，即使用自己的代理邀請碼注冊一個新賬戶，老賬戶負責買賣USDT，新賬戶操作交易。按照歐易交易所1級用戶0.08%的費率計算，一筆10萬元資金的訂單，交易一次可以獲得返傭32元。
在盤和林看來，拉下線和返傭屬于典型的傳銷模式，也是一些“山寨幣”常用的營銷方式。交易平台通過這一方式進行獲客，吸引更多用戶參與其中。同樣需要用戶提高偵辯能力，不要盲目參與。
而上述資深律師也指出，拉下線、返傭的操作還有可能構成組織、領導傳銷活動罪，如果“帶單老師”，要求投資者繳納一定費用才能獲得指導資格，通過拉人頭計酬，發展人員在三十人以上且層級在三級以上時，就有組織、領導傳銷活動罪的刑事風險。
針對此類公開拉新行爲可能存在的風險、當前仍在面向國內用戶展業的情況，記者也向歐易交易所方面進行了解。歐易交易所方面回應稱，平台此前在2021年10月就曾經發布公告，不針對中國大陸市場進行推廣和服務，“用戶拉新”這個事件應該是用戶的個人行爲，平台後續也會盡量加強對用戶行爲的教育。而當前仍可以在國內進行交易，主要是有用戶通過一些非常規手段訪問，平台很難查證和制止。
不過，也有多名內地幣圈用戶向北京商報記者表示，不通過“翻牆”等手段，也可以使用歐易交易所進行操作。
隱秘幣圈交易風險極大
對于“帶單老師”和交易所返傭的情況，不少幣圈交易參與者也有諸多看法。
記者注意到，在不少交易所的社群平台內，不少“帶單老師”發言時也會強調，與行情相關的觀點會遭遇平台方刪除。而業內一名頭部交易所工作人員也向記者直言，正規交易所並不願意看到此類消息出現，真假難辨，也不希望用戶因爲所謂的“帶單”信息造成資産損失。
對于交易所返傭的情況，資深幣圈用戶劉傑（化名）告訴記者，除了平台常規的拉新活動外，對于部分交易量高、拉新能力強的個人或團隊，交易平台還能主動提供更高的返傭費率。
“但我自己從來沒有嘗試過，一方面並不好做，需要拉進大量的新人；另一方面幣圈真的太亂了，花樣太多，盜走了我賬戶裏的錢才是得不償失。網絡上那些人根本不敢信。”劉傑如是說道。
事實上，自2021年9月監管祭出“終極大招”以來，加密貨幣及其相關活動在國內始終面臨嚴打。交易所的清退大潮過後，炒幣相關活動也轉移至更爲隱蔽的地方，但其背後的風險卻始終難以忽視。
上述資深律師同樣強調，監管禁止任何機構和組織爲我國境內居民提供任何涉及加密貨幣的金融服務，目前國內隱秘的幣圈交易風險極大，一旦交易平台出現頓卡、宕機、黑客攻擊等情況，投資者的利益將無法得到法律的保障。而幣圈的各類組織也同樣可能構成非法吸收公衆存款、集資詐騙罪等罪名。
“對于普通用戶來說，地下幣圈交易是不可取的，不僅各類‘帶單老師’的可信度存疑，各類騙局衆多且無法保障投資款的安全。因此，規避風險的最好辦法就是遠離幣圈交易。”上述資深律師補充道。
而盤和林同樣對加密貨幣交易持有“勸退”觀點。盤和林表示，國內沒有加密貨幣交易炒作的土壤，且這一投資活動具備明顯投機性質，高波動之下風險無法預估。在美聯儲緊縮預期下，其價格走勢也不具優勢，總體上是勸退的。(金融調查小組)