國際原油最近這走勢真叫犀利,這波走的真是犀利啊,從2020年1月份高點跌到3月底,美原油期貨從65.6美元跌到了19美元,然後特某某的一句沒普的推特,拉開了國際原油一波快速的拉升,三天把油價推升了10美元,不得不感歎,推特總統的推特威力真的不小啊。一條推特是如何撬動油價的哪?我們不防來分析下。
一條推特真有如此大的威力嗎?非也
不要太高開特某某,看看推特的內容就知道,讓沙特和俄羅斯兩家減産1000萬桶/日,這相當于兩家各減産50%,這根本就不可能更不用說1500萬桶/日了。美、俄、沙特的石油日産量均在1000萬桶/天,就算三家平分這1000萬/日的減産量,每家也要減産三分之一的水平,2017年OPEC和非OPEC達成減産協議,總共不過180萬桶/日,不難看出,一天減産1000萬桶的說法明顯是不靠譜的,除了沒普能這樣說以外,恐怕沒幾個人會相信是真的。但就是這樣一條不著邊際的推特引爆了原油市場,三天油價大漲了45%。這說明了什麽?說明世界原油市場人心思漲,就差一個消息引爆,即使沒有這條推特,也會有別的消息引爆這波國際原油的上漲,這就好比一個裝滿炸藥的炸藥包,只要有點明火就會引爆。
原油市場上演三國殺,誰最期望油價上漲?
站在美國的角度
低油價本來是美國用來敲打産油國的工具,但現在卻成了美國的催命符。美國本來是一個多元化發展很平衡的國家,沒有什麽明顯的缺陷,工業、農業、科技、文化、軍工、能源、金融都十分的發達,支撐起了美國的霸主地位,這就好比是一座大廈的幾根支柱一樣,如果只是一根兩根出了問題的話,對整座大廈不會有多大的影響,這也是以前美國喜歡用低油價敲打其它産油國的原因,我受點傷沒事,我還有其它産業彌補,你們就不行,所以,只能乖乖服軟。
但是,現在不同了,疫情沖擊了美國了文化和金融,關稅戰沖擊了美國的工業、農業和科技,中東爭霸中,敘利亞、伊朗、阿富汗接連失利又沖擊了軍工,如果現在美國這座帝國大廈連最後連能源這根支撐也受到沖擊的話,就真的有搖搖欲墜的趨勢了。
低油價會對美國頁岩油企業造成十分沉重的沖擊,頁岩油雖然技術先進,但最大的缺陷是生産成本太高,在46美元左右,低油價會讓頁岩油企業陷入巨額虧損,生産的越多,虧損的越多。因此,只有減産,這樣就會造成大量的工人失業,低油價維持的時間越長,失業的工人就會越多,美國失去的石油市場就越多。其次,頁岩油企業發行了大量的企業債,如果企業持續虧損的話,會導致債務違約,拖累股市繼續大跌,美股在美國經濟中有著至關重要的位置,關系著美國家庭的財富,美國家庭財富又關系著美國消費。低油價對美國有兩方面影響,一是失業人口增加,二是拖累美股下跌,這兩點都是美國不想看到的。所以,現在美國是最希望油價上漲的國家。
站在俄羅斯的角度
低油價雖然會讓自己很難過,但被美國多次制裁後,早就習慣了這樣的場面,有了應對之法,提前成立了1500億美元的國家財富基金,應對低油價。因此,俄羅斯雖然在低油價下不好過,但也不是太難,畢竟俄羅斯的開采成本也就是20美元左右,現在不過是在成本附近而已,不像美國那樣,開采的越多,虧損的越多,就算有美聯儲在背後支撐,也抗不住這樣的虧損啊,再說了,如果美元發的太多也不是好事,把美元的世界地位發沒了,到時候美國末日就真的要來了。
俄羅斯和美國注定是要站在對立面的角色,如果有機會打壓對手一把的話,誰也不會放過,現在就是如此,俄羅斯抓到了機會,在美國最脆弱的時候發動了致命的一擊,雖然還不至于徹底讓美國沒落,但也會元氣大傷。相對來說,俄羅斯受到的傷害要小的多,俄羅斯這是來了一招傷敵一千,自損八百的招數,有可能自己受的傷還不到八百。所以,這次交手,俄羅斯占有了絕對的主動,就算下周上了談判桌上,俄羅斯也有足夠的籌碼和美國談判,爲自己爭取更多的利益,因爲俄羅斯不用做的太多,就一個字拖,美國就受不了。
站在沙特的角度
美國頁岩油革命成功以前,沙特是美國的鐵杆小弟,是美國在石油行業的代言人,因爲沙特的石油開采成本世界最低,只有十幾美元,産量又大,可以和任何國家打價格戰而立于不敗之地,沒有那個國家是沙特的對手,這剛好是美國的意願,低油價是美國希望的,打壓俄羅斯的經濟也是美國期望的,價格戰最後得來的市場屬于沙特,如果有人敢打沙特的主意,背後有美國撐腰。所以,兩者之間可以說是互惠互利,親密無間。
可是,美國有了頁岩油以後就不同了,美國成了石油輸出國,加入了搶占市場的隊列裏,成了沙特的競爭者。這樣,沙特和美國不再是親密的戰友,而是競爭關系。因此,站在沙特的角度肯定希望恢複到以前的狀態,把頁岩油踢出局,讓美國繼續支持自己在石油行業裏做老大。因此,低油價對沙特來說更不是問題,只是少賺點,反正不會虧,更何況,沙特在2019年時大量做空美股,如果美股繼續下跌的話,他們在石油裏的虧的,會在股市裏賺回來,所以,沙特更不在意低油價。
小結,石油行業裏三巨頭裏,現在最希望石油上漲的是美國,美國頁岩油企業因爲低油價,第一家破産的企業已經出現,如果這個問題不盡快解決,第二家第三家很快就會出現,隨之而來的就是失業人口快速增加和企業債務暴雷,拖累股市繼續下跌。
爲什麽說現在國際油價是人心思漲?
美國不用多說,肯定希望油價快點恢複;俄羅斯和沙特雖然聯手玩了一把油價大戰,成功壓低了油價,打擊了美國的頁岩油企業,但實際上這是在自殘,石油收入占俄羅斯GDP的40%,沙特GDP的80%,這樣打壓油價注定了自己也很難過,現在比的是誰的家底豐厚,在這方面恐怕沒人能比的過美國,畢竟瘦死的駱駝比馬大。還有一點,疫情沖擊了世界經濟,導致石油需求降低,才給了沙特和俄羅斯機會打壓油價,但疫情在各國重視下不會持續多長,最多兩三個月就會過去,需求恢複,就算俄羅斯和沙特打壓也沒用。因此,對于沙特和俄羅斯來說,還是現實點好,適可而止,能把美國逼到談判桌上,讓美國在某些方面做出讓步已經是不錯的戰果了。比如以後減産時拉上美國,美國放松對俄羅斯的制裁等,畢竟這樣的油價持續下去,對于三大産油國來說,都沒有好處,反而讓石油消費國撿了便宜。因此說,現在的國際油價是人心思漲。
總結:沙特和俄羅斯的油價戰已經達到了預期的效果,逼迫美國主動走到了談判桌上,油價減産的問題以後不再是沙特和俄羅斯兩家的事,而是美沙俄三國的事,既然既定的目標已經達到,油價距離恢複的時間也就不遠了,下一步就看談判的進程了,當三方達成協議時,油價也就要恢複了。油價的恢複是張明牌,早晚的事,當美國發出談判的信號時,預示著油價要恢複了。所以,特沒普的推特才會有如此大的威力,撬動了油價大漲。