媽媽算盤
秀秀的女兒即將小學畢業，接著步入中學，再來期望她上大學。
考到一紙文憑是多數父母對孩子的最基本期望，秀秀和許多父母一樣，開始爲學費未雨綢缪。教育費到底要准備多少才足夠？專家說，除了學費，還須考慮通脹率和其他費用除了儲蓄，還有其他途徑可以積存大學教育基金嗎？
理財網站SingSaver創辦人馬羅希（Rohith Murthy）是一名父親，他在接受《聯合早報》訪問時指出，爲孩子准備大學教育基金父母責無旁貸。
他說：“日常生活壓力令許多新加坡人喘不過氣，尤其是年輕父母，他們因此往往忽略考慮孩子的大學教育。父母要更有遠見，應跨越眼前所關心的事物，例如追求更大、更豪華的房子。”父母應該先計算孩子讀大學所需費用，然後從長計議。
步驟一：計算大學學費和生活費
大學學費是一筆可觀的數目，因此在准備時還得把通脹率考慮在內。新加坡金融管理局的金融教育網站MoneySENSE舉例，如果大學學費一年是2萬7560元，按1.6％的通脹率計算，20年後的學費會是3萬8000元。
如果要到外國求學，學費就更昂貴。根據新加坡國立大學2016年學費比較參考（見附表一），香港的大學學費比我國來得低，澳大利亞高一些，美國則是高出近一倍。
生活費方面，到澳大利亞求學甚至比到英國花費更高，美國則是高出兩倍以上。
馬羅希表示，根據友邦保險（AIA）近期的一份調查，到了2020年，我國修讀四年大學學士的平均費用是11萬元、澳大利亞超過23萬元、英國26萬元、美國29萬元。
到了2030年，我國四年大學學士的平均費用將增至15萬2000元、澳大利亞超過36萬元、英國近42萬元、美國43萬元。
步驟二：計算屆時可拿出的錢
算出所需費用後，接下來得摸摸自己的口袋。MoneySENSE提供了一個簡表（附表二），如果填不來，可請理財顧問幫忙。
假設孩子今年1歲，父母的儲蓄、保險和投資價值是5000元，20年後是9000元。
若到時所需學費是3萬8000元，就要填補2萬9000元。若是到海外求學，須填補的數目更大。
步驟三：如何籌學費？
如果已預見孩子上大學時手上現金不足，可通過以下方式填補。MoneySENSE建議父母至少每年審視一次投資進展，確保到時足以應付孩子的大學開銷。
一、定期儲蓄
這是最直接了當的方法，如每月多撥出100元到另一個儲蓄戶頭。當然，目前儲蓄的回報率不到1％，增值空間很少。
二、保險
適合的保險主要分成兩大類：投資聯結保單（investment-linked plans，簡稱ILP）和教育儲蓄保單（education endowment plans）。
馬羅希指出，投資聯結保單提供較高收益和靈活性，父母可在須繳付學費時拿出保單一部分的累積價值。
不過這類保險的風險較大，而且回報沒有保證。
教育儲蓄保單則是較高回報率的穩妥儲蓄，不過這類保單缺乏靈活性，且須投保指定年限。
附表三比較市場三家教育儲蓄保單的回報率。以東京海上人壽保險 （Tokio Marine）的“kidstart”配套來說，每月支付約239元保費，19年預計可拿回4萬多元，足以應付3萬8000元的學費，但不包括生活費。
馬羅希說：“兩者有利弊，父母應根據自己的經濟情況設定目標，沒有必要簽下巨額配套，然後每個月爲繳付保費而苦苦掙紮。最好是尋求合格理財顧問爲你選擇適合的計劃。”
除了以上兩大類保險，馬羅希表示，父母也可考慮有儲蓄成分的定期壽險。“我的女兒出生時，我買了18年每月可讓我儲蓄一點錢的定期計劃。到時若她拿到獎學金，這筆錢我們可以用在其他地方。”
他提醒別忘了購買保障投保人的附加險，萬一投保人遭遇不幸無法繳付保費，保單仍可繼續生效。
三、金融産品
MoneySENSE例舉一些金融投資産品，並強調父母須依風險承受能力作出選擇。
■ 單位信托和交易所挂牌基金（ETF）
簡單來說，它們是把數種産品放在一個籃子裏的分散風險投資工具，由專業管理人幫忙打理。
然而，一些“籃子”裏可能包括衍生産品，結構也比較複雜。如果無法對産品全面掌握和了解，建議不要輕舉妄動。
另一方面，單位信托和挂牌基的價值受所投資區域、國家和領域的政治和經濟影響，還要承擔彙率波動風險。
考慮到父母的這筆投資是用來支付孩子的大學學費，應該選擇期限和目標配合的相關産品。
■ 股票
股價波動有時無迹可尋，建議不要依據坊間傳聞作出選擇。購買一家公司的股票前，應了解這家公司的業務和風險。
如果接近投資大限或孩子轉眼要上大學，父母沒有承擔風險的能力和時間，轉向定存或像債券之類的較保守投資會更穩妥。
■ 債券
買了債券就像把錢借給債券發行人一段時間，每半年或一年可收到固定票息，到期時可拿回當初投資的票面值。
相對來說，債券風險較低，但有違約的可能，投資前先了解發行者的信用程度。
另外，債券可在市場買賣，它的價格和利率走勢成反比；如果利率漲，債券可能會跌破票面值。
四、公積金或貸學金
若上述途徑仍不足以應付大學開支，公積金教育計劃（CPF Education Scheme）或是另一選擇。
父母可動用普通戶頭（OA）繳付孩子的學費，但必須是獲批准教育機構下的文憑和學士課程。孩子畢業才償還這筆錢，同時支付原本公積金戶頭的利息。
此外，許多學府和機構都有提供獎學金和貸學金，以及半工半讀的計劃。