設分行或承銷中心:多在發達地區駐點
2017年,中國各大銀行新增的海外機構多在發達國家和地區,且側重點各有不同,已經形成了覆蓋全球的金融網絡服務平台。
2月,中國建設銀行在印度尼西亞首都雅加達舉行揭牌儀式。目前建行集團在全球29個國家和地區擁有240余家境外機構。
6月,中國銀行亞洲債券承分銷中心在新加坡成立。此爲中資銀行在新加坡設立的首家區域性債券承分銷中心,將有助于拓展亞太地區債務資本市場。截至6月,中國銀行已經在20個“一帶一路”沿線國家設立海外機構。
7月,交通銀行公布,爲加強在香港零售業務的發展,擬以79億港元投資發起設立交通銀行(香港)有限公司,持股100%。
8月,招商銀行私人財富管理(香港)中心正式開業。在2017年4月時,招行新加坡私人銀行中心開業。
9月,中國工商銀行蒙古代表處在烏蘭巴托正式開業。同月,招商銀行悉尼分行正式開業。悉尼分行是繼香港分行、紐約分行、新加坡分行、盧森堡分行和倫敦分行後,招行在境外設立的第6個分行。
12月,中國工商銀行從瑞士金融市場監管局(FINMA)取得瑞士銀行業牌照。截至目前,中國工商銀行境外網絡覆蓋全球45個國家和地區,並通過參股南非標准銀行間接覆蓋非洲20多個國家,形成了覆蓋國際金融中心和中國主要經貿往來地區,層次分明、定位合理、渠道多樣、運營高效的全球化金融網絡服務平台。
跨境雙向發債:促進資金融通
2017,銀行發行境外債券規模和頻次增加。5月,中國工商銀行迪拜分行已發行5億歐元(5.56億美元)三年期浮息債券,利率較歐元銀行間拆放款利率(Euribor)加碼60個基點。11月,中國銀行巴黎分行發行了覆蓋三個幣種的“氣候債券”,總規模爲15億美元。這是該行在過去18個月內第三次面向國際市場發行綠色債券。
此外,中國的銀行也在積極推進海外金融機構來華發行人民幣債券。8月,中國工商銀行中東機構負責人兼迪拜國際金融中心分行總經理周曉東稱,工行正與有興趣在中國發行人民幣計價債券的海灣國家政府和國有相關實體進行磋商。11月,菲律賓政府稱已與中國銀行簽署協議,後者將承銷菲律賓計劃發行價值2億美元的人民幣計價熊貓債券。這次發行以人民幣計價的熊貓債,是中菲兩國資本市場合作的一個裏程碑,有助于豐富菲律賓的外彙儲備、拓寬投資領域、降低融資成本,同時擴大人民幣在東南亞國家的使用,有利于推動人民幣國際化進程。
國際合作:優勢互補
借“一帶一路”契機,中國銀行企業與沿線國家地區,或加強金融合作、或聯手收購,互惠互利、互聯互通。
5月,中國農業銀行與新加坡星展銀行聯合宣布,于“一帶一路”國際合作高峰論壇上簽署“合作諒解備忘錄”。雙方將在國際貿易融資與結算、托管、全球金融市場和資産管理、資本市場、流動支持和人才培訓六個範疇上通力合作,以充分發揮雙方優勢。
6月,中信銀行發公告稱,擬聯手中國煙草公司全資子公司中國雙維投資公司,合作購入哈薩克斯坦人民銀行(Halyk Bank)HSBK.KZ持有的阿爾金銀行(Altyn Bank)60%股權。
12月,韓國産業銀行(KDB)表示,已與中國工商銀行簽署諒解備忘錄,互相提供最高5億美元信用額度。韓國産業銀行與工行將在項目搜尋、融資,發債和並購等方面加強合作。
中國國際經濟交流中心副總經濟師徐洪才對參考消息網-出海記記者表示,中國的銀行在境外分支機構的地點選擇上,有幾點考慮。一方面是傾向“一帶一路”沿線地區。“一帶一路”倡議是促進國際合作的開放性平台,是推進國際合作的抓手。推動經貿合作,金融要先行。金融機構在“一帶一路”沿線設置網點、分支機構,符合企業和金融結構的自身需求,有利于資金融通。另一方面,一般會選擇對中國友好的地區且具有可持續發展特性。每一個境外分支機構設立前,都會從商業可行性方面進行論證,評估其未來的市場前景、發展程度,也會考慮自身金融風險,考慮財務上的可持續性等等,總之會做審慎的市場調查。而且這個調查的面不只是某一個城市,而是相關的整個區域。
據中國銀行董事長田國立透露,截至3月末,中行在“一帶一路”沿線共跟進境外重大項目約460個,項目總投資額超過4372億美元,提供意向性授信支持超過1005億美元,主要集中在電力、鐵路、通信、工程機械、航空航天、礦産等基礎設施建設及能源礦産領域。其中2015年至2017年3月末,中行已完成對沿線國家各類授信支持超過680億美元。按照計劃,2015年至2017年中行將力爭爲“一帶一路”項目提供1000億美元的授信支持。
田國立介紹,中行這兩年特別注重通過境內外發債、吸引社會資本等創新途徑,滿足“一帶一路”資金需求。中行近年先後發行了三期與“一帶一路”相關的債券,共募集約76億美元資金,幣種不僅包括美元、歐元,還涉及新加坡元、澳元、人民幣等貨幣。“未來如有合適的時機,中行還會考慮采用類似形式發行‘一帶一路’相關主題的債券。”他說。
徐洪才對中資銀行境外發債規模增加給出了自己的解析:首先,中國鼓勵企業或金融機構在境外融資。最近幾年資金外流壓力比較大,在境外能借到錢,可以減少國內外彙儲備下降的壓力;其次、境外美元、歐元借貸成本低,利率非常低,企業可以低成本融資;另外、中國企業在境外投資合作項目落地,客觀上有資金需求;再者中國加強了資金外流的監管。國內的錢流出去難度增加,海外借貸就會增多。此外還有一點也很重要,中國的銀行在風險承擔能力範圍內,是能在境外借到錢的,外資銀行也願意借錢給中國的銀行。所以說這也是市場做出的判斷。綜上,中國的銀行在海外融資規模上升比較快。
關于境外金融機構來華發債態勢趨熱,業內人士表示,中國正在鼓勵外國債券發行商發行人民幣計價債券,因其努力使人民幣國際化,並爲其計劃中的“一帶一路”打開融資來源。與此同時,有些國家的政府和企業由于自身的一些原因也變得更渴望在海外發債。(采寫/參考消息網 張威威)