進入七月,全球企業並購略顯沉悶,邁蘭與輝瑞普強的合並、百威英博向朝日出售澳大利亞業務略顯亮眼。不過,IBM終于完成了收購紅帽。中資方面,北汽集團取得了戴姆勒集團5%的股份。
大型並購
邁蘭與輝瑞非專利藥部門普強合並
仿制藥巨頭邁蘭(Mylan)表示,將以全股票方式與輝瑞非專利藥部門普強(Upjohn)合並。輝瑞股東將持有新公司57%的股權,邁蘭公司股東將持有43%的股權。合並後的新公司總部將設在美國,並在美國、中國上海和印度建立全球運營中心。新公司年營收預計將達到190至200億美元,將包括普強旗下Lipitor、Celebrex、Viagra等品牌。去年輝瑞將其業務分拆爲生物制藥、輝瑞普強和健康藥物三部分,輝瑞普強是專注于專利到期品牌藥和仿制藥的全球業務集團。
百威英博向朝日出售澳大利亞業務
百威英博(ABInbev)同意以160億澳元(113億美元)的企業價值將澳大利亞業務出售給日本朝日控股(Asahi Group Holdings),同時表示仍在考慮重啓亞洲子公司的首次公開募股(IPO)。名爲Carlton & United Breweries的這項澳大利亞業務旗下品牌包括富士達(Foster’s)和Victoria Bitter,幾乎占據了澳大利亞啤酒市場的半壁江山。朝日近年來一直在迅速擴大海外業務,寄望于在國內啤酒市場凋敝之際使其旗艦品牌Super Dry跻身像喜力這樣的全球一線啤酒品牌之列。
歐洲在線食品配送兩大對手商議合並
歐洲在線食品配送行業的兩大競爭對手Takeaway.com與Just Eat宣布,已原則上同意通過一次價值82億英鎊(101美元)的全股票交易進行合並,從而産生全球最大的在線外賣公司之一。根據交易條款,Just Eat股東將持有合並後公司約52.2%股份。Just Eat總部位于英國倫敦,Takeaway總部位于荷蘭阿姆斯特丹,兩公司去年處理的訂單總數達3.6億筆,價值73億歐元。
GIC財團收購美國鐵路公司G&W
新加坡政府投資公司(GIC)同加拿大博楓基礎設施公司(Brookfield Infrastructure)組成財團,聯合出資84億美元收購美國鐵路公司傑納西及懷俄明(Genesee & Wyoming,G&W)。G&W會在收購計劃完成後被私有化。G&W擁有120條短程鐵路,多數位于北美,公司在歐洲和澳大利亞也有業務。公司通過各地的子公司爲長達2萬6000公裏的鐵路,提供交通基礎設施服務。
其他大型並購
歐司朗(OSRAM)宣布,該公司將接受貝恩資本(Bain Capital)和凱雷集團(The Carlyle Group)的收購要約,爲該公司開出的估值爲34億歐元。貝恩資本和凱雷集團將聯合收購歐司朗的股權,並將支持歐司朗當前的發展路線。收購完成後,歐司朗將繼續以現有公司名稱進行運營,總部仍將設在慕尼黑,主要事業部的地點也將保持不變。2013年,歐司朗從西門子剝離並獨立上市。四年後,西門子出售了所持有的歐司朗全部股份。
全球最大廣告傳播集團WPP表示,已同意將旗下市場研究部門凱度(Kantar)的60%股權以大約31億英鎊的價格售予貝恩資本,並計劃將其中10億英鎊的收益返還給股東。
日本交易所集團(JPX)和東京商品交易所宣布就經營合並達成最終協議。JPX將從8月1日起對東京商交所實施要約收購(TOB),10月1日使其成爲全資子公司。業務覆蓋證券和商品期貨的“綜合交易所”將在明年夏天起步。JPX計劃到9月24日取得全部股份。收購額爲55億日元。明年7月,在東京商交所交易的商品期貨中的貴金屬、農産品、橡膠等將轉移到JPX旗下專門從事金融衍生品業務的大阪交易所,形成綜合交易所。原油等能源相關的商品期貨仍將留在東京商交所。
新加坡雅詩閣公寓信托(Ascott Residence Trust)和騰飛酒店信托(Ascendas Hospitality Trust)將合並爲一,打造亞太區最大的酒店信托。合並後的信托投資組合會擴大至88個房地産,包括位于亞太、歐洲和美國等15個國家的超過1萬6000個酒店客房。凱德集團(CapitaLand)剛剛完成星橋騰飛(Ascendas-Singbridge)的收購,它分別擁有雅詩閣信托和28%騰飛酒店信托的股權。一旦信托合並交易完成,凱德集團預計持有雅詩閣合訂信托的40.2%股權。
已完成並購
IBM公司宣布以340億美元完成對紅帽(Red Hat)的收購。這筆交易最初公布于去年十月,此次交易也是IBM迄今爲止最大規模的一次收購交易。本次收購重新定義了企業級雲市場。紅帽將繼續由現任管理團隊領導,IBM將保留紅帽的總部,其設施、品牌及運營維持不變。紅帽將作爲IBM一個獨立的業務部門來運作,並將納入IBM雲計算與認知軟件業務的財務報表。
監管動態
美國司法部宣布,針對T-Mobile US收購Sprint交易,已與雙方達成協議。作爲協議的一部分,Dish Network將出資50億美元,收購T-Mobile和Sprint所剝離的資産,包括Sprint的Boost Mobile、Virgin Mobile和其他預付費電話業務,以及Sprint的一些無線頻譜。T-Mobile將向Dish Network提供至少2萬個基站和數百家零售店。Dish Network還有權在7年的時間內使用T-Mobile的網絡。去年4月,T-Mobile同意以全部股權交易的方式收購Sprint,交易規模約爲265億美元。
歐盟委員會批准沃達豐(Vodafone)以220億美元收購Liberty Global公司的德國和中歐業務。去年5月,沃達豐宣布將收購Liberty Global的德國和中歐有線網絡業務,交易價值190億歐元。交易完成後,沃達豐將成爲歐洲最大的移動、寬帶和電視服務提供商。
歐盟委員會無條件批准百時美施貴寶(Bristol-Myers Squibb)收購新基(Celgene Corporation)。
中資並購
北京汽車集團有限公司(Beijing Automotive Group Co.)已收購戴姆勒公司(Daimler AG)2.48%的股份,交易還包含將持股比例提高至5%的權利。北汽集團稱該交易將加深雙方在合資企業北京奔馳汽車有限公司(Beijing Benz Automotive Co.)上的合作夥伴關系。該交易將令中資在戴姆勒的持股比例達到15%左右。
從碧桂園(Country Garden)分拆出來的中國教育集團博實樂(Bright Scholar)斥資1.5億英鎊收購了英國劍橋文理學院(CATS Colleges)。從劍橋教育集團(Cambridge Education Group)分拆出來的劍橋文理學院在劍橋、倫敦、坎特伯雷、上海和波士頓設有校區,並在英國、美國和加拿大擁有10所國際語言學校。
複星國際宣布收購總部位于倫敦的精品資産管理公司TENAX CAPITAL Limited的大部分股權。TENAX成立于2004年,擁有超過15年的泛歐洲投資經驗,專注于金融機構股權投資、中小企業私募債和保險挂鈎證券等主動管理投資策略。TENAX 現時管理約10億歐元資産,主要爲歐洲機構投資者提供服務。交易完成後,TENAX將成爲複星在歐洲資産管理業務的重要平台之一。
其他中小型並購
思科(Cisco)宣布收購Acacia Communications,交易總額達26億美元。Acacia Communications是一家智能收發器設計、開發、制造和銷售公司。此次收購交易將完善思科在光學系統方面的産品組合。作爲一家網絡公司,Acacia之前就是思科的供應商。
蘋果公司(Apple Inc.)宣布,已同意收購英特爾(Intel)智能手機調制解調器部門的多數股權,2200名英特爾員工將加入蘋果。蘋果爲英特爾的員工、知識産權和其他設備支付了10億美元。預計該交易將在第四季度完成。蘋果是英特爾唯一的調制解調器客戶。蘋果正在打造自己的5G芯片組,它從英特爾獲得的知識産權將對這一努力至關重要。
谷歌(Google)將收購加州企業雲存儲服務提供商Elastifile。此次收購Elastifle正值谷歌調整其雲業務,以提高盈利能力。谷歌並未透露具體的交易金額。Elastifile創建于2014年,在此之前已融資7400萬美元。該公司主要爲谷歌雲(Google Cloud)、Amazon Web Services和微軟Azure等開發文件存儲解決方案。
美國食品飲料巨頭百事(PepsiCo Inc)宣布,計劃以大約17億美元的價格收購南非先鋒食品集團(Pioneer Food Group)。
蘭特黎斯集團(Lactalis Group)已經收購德國乳品公司愛爾曼(Ehrmann AG)的美國酸奶業務Ehrmann Commonwealth Dairy,後者擁有兩座采用最新技術的制造工廠。此次收購在2019年7月5日完成。
瑪氏(Mars)宣布與德國功能性食品和飲料公司foodspring簽署協議,將收購其絕大部分股權。交易完成後,foodspring將在Mars Edge事業部旗下,由該公司創始人領導下獨立運營。同時,該公司將繼續開展在德國總部以外的業務。
美國消費品巨頭高露潔(Colgate)將以15億歐元收購法國生物科技藥妝品牌菲洛嘉(Filorga)的護膚品業務,以加強其個人護理業務。此次收購將讓高露潔進入快速增長、規模可觀的旅行零售渠道,尤其是在亞洲。
通用電氣(GE)同意將旗下一家太陽能企業的大部分股份出售給貝萊德(BlackRock)。貝萊德的Real Assets部門管理的基金將擁有GE Solar新成立的分布式太陽能開發公司80%的股份,財務條款沒有披露。GE Solar是通用電氣內部孵化的咨詢公司,擁有60名員工,該公司致力于爲商業、工業和公共部門提供太陽能和存儲解決方案。
勃林格殷格翰宣布收購瑞士生物技術公司AMAL Therapeutics的全部股份。AMAL專注于癌症免疫療法,正在開發創新的治療性癌症疫苗。此次收購將進一步鞏固勃林格殷格翰在創新癌症免疫療法研究領域的領先地位。